印度投资环境及政策简介
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前言
近期，有关印度的话题持续上热搜。除了印度总理莫迪6月22日访问美国外，印度政府还要求在印的小米、OPPO、Vivo等中国企业引入印度股权合作伙伴。这些公司还被要求任命印度高管担任关键职位。例如首席执行官、首席运营官、首席财务官和首席技术官。
近十年来，从诺基亚到三星，从哈雷到福特，以及最近的荣耀、纬创等，不少外企在印度被罚款、蒙受损失、逃亡。然而，大量外国投资者仍在陆续投资印度，试图在这头“崛起的大象”中分得一杯羹。
多角度看数据，印度近十年平均名义GDP增长率为10.6%，GDP平减指数为5.1%。从全球来看，印度将在2021年超过英国，成为世界第五大经济体。有机构预测，印度将在2030年成为世界第三大经济体。作为人口总数超过中国的人口大国，印度在经济规模和劳动力供给方面与其他国家相比具有明显优势。
印度是世界上最大的民主国家之一，拥有巨大的市场和潜在的投资机会。这是一个什么样的国家，其投资前景如何？
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印度的投资环境如何？
作为全球经济增长最快的国家之一，印度正迎来工业经济加速增长、国内市场需求爆发的关键机遇。疫情防控措施全面放松后，印度私人消费激增；银行贷款增加，导致企业资本支出改善。 2022年印度实际国内生产总值（GDP）将增长6.7%，高于中国经济增速。
印度市场潜力巨大，多领域充满商机。印度人口超过14亿，很可能成为世界上人口最多的国家。这个世界上人口最多的国家，人口年轻化，中产阶级庞大，购买力和消费潜力巨大。与印度相比，中国家电制造技术发展水平更高，具有优势。因此，中国企业在印度家电领域投资潜力巨大。印度在钢铁生产、制药、信息技术等行业也拥有巨大的市场潜力，可以为中印两国提供巨大机遇。投资合作提供了有利条件。
推动制造业落地也是印度未来发展的重要组成部分。印度政府提出了“印度制造”政策。从进出口来看，印度出口主要是服务业，特别是IT和软件服务，进口主要是原油、黄金和电子商品。印度与其他国家的贸易联系不断增强，特别是与美国和欧盟的贸易联系。
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印度的主要税种和税率
印度整体税制较为复杂，由多级政府征收，税种较多。值得注意的是，税收政策可能每年都会发生变化，并且具有高度的时间敏感性。企业在投资时一定要关注最新的税收政策。
本文介绍了以下主要税种：
1、企业所得税
在印度注册或实际管理机构在印度的企业为印度居民企业。
境内企业：基本税率：30%；
附加税：如果公司收入在1000万至1亿卢比之间，则按7%计算所得税；如果公司总收入超过1亿卢比，则按12%计算所得税；
教育附加税4%（所得税及附加为税基）；
不符合居民企业标准的企业被视为非居民企业。
外国公司：基本税率：40%；
附加税：公司收入1000万至1亿卢比为2%（所得税为税基）；
如果公司收入超过1亿卢比，5%（所得税为税基）；
教育附加税4%（所得税及附加为税基）。
2.个人所得税
印度的个人所得税分为居民、永久居民和非居民。不同类型的纳税人需要就不同的收入纳税。居民纳税人需要为其全球收入纳税，而非居民纳税人只需为源自或在印度获得的收入纳税。所得税。
印度居民个人所得税采用超累进税率，分为三级，累进税率为5%至30%，起征点设置较高。印度的个人所得税每年都会根据情况进行一定的调整。
非居民个人只需就其来自印度的收入以及在印度赚取、累积或产生的收入在印度纳税。非居民通过业务联系获得的收入、在印度产生的任何资产或收入、位于印度的资本资产（包括在印度注册的公司的股份）的转让可能被视为在印度积累或产生的收入。纳税。
非居民根据其收入类别缴纳特别税率。
3. 商品及服务税（GST）
商品及服务税与增值税有些类似，分为四个子税：中央商品及服务税、国家商品及服务税、综合商品及服务税以及中央领土商品及劳务税。实行双轨制，即中央和州政府各自征收GST，跨州交易统一征收GST。
目前，GST商品及服务税根据商品性质有四种税率：5%、12%、18%和28%。大多数商品的税率低于 18%。其中，大量消费品，如香料、芥末油等，征收5%的税率，大部分加工食品征收12%的税率，冰箱、肥皂、油类、智能手机等则征收12%的税率。税率为18%，奢侈品、烟草、香烟、酒店等服务等税率为28%。此外，对于钻石、未加工的宝石、金银等小批量商品，还有0.25%和3%两种税率。谷物、谷物、牛奶、粗糖、鸡蛋、新鲜水果、蔬菜和盐等日常必需品免税。
4、增值税
增值税是对同一州内的产品销售征收的税，由各州管理。它是对商品销售的各个销售环节征收的税。印度各邦的增值税制度已经完全取代了之前的销售税制度。
(1)天然和未加工产品及其他必需品：0%；
（二）黄金、白银等特殊商品：1%或2%；
（三）农业和工业投入品、信息技术产品、资本资产和无形资产（即专利等）和生活必需品：4%至5%；
(4) 不属于上述类别的所有其他商品：12.5%至15%
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外汇政策
印度有自己独特的外汇管理体系。目前，印度外汇体系有以下主要特点：
1. 向印度境外任何人付款或收款以及外汇和外汇证券交易等活动受到限制。 FEMA 赋予中央政府实施限制的权力。
2. 现有账户可自由交易，但可能会受到合理限制。
3、在没有获得联邦紧急事务管理署一般或特别许可的情况下，主管当局限制涉及外汇或外汇担保的交易以及从境外向印度付款，且交易只能通过授权人员进行。
四、中央政府可以基于公共利益，对授权人员进行经常项目外汇交易实施限制。
5. 虽然外汇的出售或提取是通过授权人员进行的，但该法授权印度储备银行对资本账户交易施加某些限制。
6. 如果印度居民在居住在印度境外时拥有或获得货币、证券或财产，或者从居住在印度境外的人那里继承了货币、证券或财产，则印度居民将被允许在国外进行外汇交易。印度。证券交易，或拥有或持有不动产。
如果中国投资者在印度投资，首先需要阅读的文件是印度的《外汇管理法》（FEMA法案）和《综合外商直接投资政策》（FDI）。这两份文件解决了“中国资本能否投资印度某一产业”、“如何投资”、“利润如何汇回”等问题。
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进口关税优惠政策
印度的商品及服务税（GST）中有很多免税项目。年营业额不超过 200 万卢比（某些州不超过 100 万卢比）的企业免征商品及服务税。
印度的优惠进口关税政策主要包括IGCR和EPCG。对于绝大多数中国企业来说，IGCR政策目前是最享受的。
IGCR的全称是Goods on Rate of Tax，即优惠关税进口货物。印度制造企业进口的某些原材料或机械设备，用于在印度制造和销售的，可以申请优惠进口关税。可以以最低0关税进口。
（并非所有货物均可申请IGCR，具体优惠税率需根据HS CODE查询）
在满足规定条件的情况下，销售从印度境外进口的商品无需缴纳增值税或中央销售税。此外，涉及从印度出口货物的销售（包括批发部分）无需缴纳增值税或中央销售税。
印度的税收制度相对复杂。本文将附上附件，供需要详细研究印度税收的投资者参考。
附件：印度税率详细查询表.docx
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总结
从长远来看，中印贸易结构是互补的。印度巨大的基础设施需求和市场潜力为中国对印直接投资提供了良好机遇。中印投资合作发展潜力巨大，发展前景广阔。
建议中国投资者及时寻求跨国企业熟悉当地情况、决策阶段经验丰富的税务律师、注册会计师等税务专业人士的帮助，利用税务专业人士的专业优势，进行彻底的税务尽职调查并制定合理的税法。税务筹划规划，实施适合自身投资或经营特点的税务结构，控制和管理整个项目各个阶段的税务风险。税务专业人士的服务可以使在印度的投资和商业决策更加有效。